Comprendre les sociétés de gestion et les fonds

Les sociétés de gestion : comment ça marche ?

• Organisation des métiers
• Les clients : réseaux, institutionnels, entreprises

Etude de cas : analyse de l'organigramme d'une société de gestion

Les acteurs au sein d'une société de gestion : qui fait quoi ?

• Front Office : gérants, commerciaux, négociateurs et analystes
• Back Office et Risk Management
• Compliance, informatique, juridique

Etude de cas : parcours d'une intervention sur les marchés

Marchés financiers et supports d'investissement

• Marchés : Action / Taux / Change / Crédit / Commodities
• Produits cash et dérivés

Les fondamentaux d'une bonne gestion

• Risque / Rentabilité / Horizon de placement / Liquidité
• La répartition des actifs : la diversification

Etude de cas : hiérarchiser les risques des placements

Les différents types de fonds d'investissement (OPC)

• OPCVM et FIA : classification des OPC, aspects juridiques et réglementaires
• Gamme des principaux OPC : monétaires, obligataires, actions
• OPC mixtes (taux, actions)
• Produits structurés et à capital garanti, ETF
• Fonds de fonds et fonds alternatifs

Etude de cas : quel OPC choisir en fonction de vos objectifs ?

La diversité des gestions

• Les gestions indicielles / tiltées
• Stock Picking, gestion value, growth, core satellite ...
• Le benchmark : un concept incontournable
  • Benchmark simple ou composite
  • Gestion benchmarkée au quotidien
• Mesurer et attribuer les performances en gestion
• La gestion alternative : l'alpha et le bêta, le rôle du gérant

Etude de cas : analyse comparative des modes de gestion

Le rôle des produits dérivés

• Les principaux dérivés : futures et options
• Utilisation : couverture, spéculation
• Produits structurés évolution et tendances du métier

Evolution et tendances du métier