• 21 et 22 mai 2012 à Paris centre    s'inscrire à la formation
• 4 et 5 octobre 2012 à Paris centre    s'inscrire à la formation

• Maîtriser les méthodes de couverture de portefeuille par les produits dérivés
• Utiliser les dérivés pour améliorer ses performances en gestion des risques
• Comprendre le fonctionnement des structurés

Prix et risques des dérivés

• Dérivés fermes : Futures et Swaps
• Dérivés optionnels : actions et taux
• Dérivés de crédit
• Sensibilité, grecques et gestion du risque

TP Excel : analyse du prix et des sensibilités de dérivés simples

Les dérivés comme moteur de performance

• Intérêts, risques et limites des produits dérivés en gestion
• Principales stratégies optionnelles
• Utiliser des exotiques en gestion : binaires, à barrière, sur moyenne, etc.

Instruments hybrides

• Warrants
• Obligations convertibles
• Obligations callables
• Option adjusted spread
• CFD
• Swap de performance
• ETF
• Swaps de variance : la volatilité comme actif, contrats sur indices VIX

TP : stratégie de gestion et choix des instruments

Assurance portefeuille

• La méthode du Stop Loss
• Couverture par Futures

TP : mise en place et ajustements dans le temps d’une couverture par Futures

• Les méthodes optionnelles OBPI
• La méthode du coussin CPPI

TP : extension des méthodes aux marchés actions et crédit

Produits structurés

• Création d’un produit structuré
• Les principaux structurés
  • Produits mono sous-jacents à base d’options vanille ou exotiques
  • Produits sur fonds, les fonds à coussin type CPPI
• Exemple des structurés sur fonds

TP : études de produits structurés dans le marché

Risque et reporting de gestion

• Reporting et ratio règlementaire
• Indicateurs de performance et de risque
• Traitement des options

Oscar Relier

Oscar a travaillé en corporate finance et en salle des marchés pour SBC Warburg, UBS et Deutsche Bank. Il maîtrise avec précision le mécanisme, l'utilisation et le pricing des dérivés. Également formé aux techniques comportementales, il conçoit et anime des formations de présentation en public et sur les problématiques de communication et de management.

Oscar Relier anime également les séminaires :

• ENV02 - L’essentiel des marchés financiers
• PRO10 - Produits dérivés 2 : dérivés complexes
• PRO18 - Variance Swaps et Volatilité
• PRO21 - Les produits dérivés de taux
• PRO27 - Dérivés de crédit 1 : mécanismes et utilisations
• PRO406 - Utiliser les produits dérivés en gestion
• AMG107 - Utiliser les produits dérivés en gestion
• VEC121 - S’exprimer en public
• VEC122 - Manager ses collaborateurs
• VEC123 - Préparer et animer une formation avec succès
• VEC127 - Techniques commerciales avancées