Formation : Mesure et gestion du risque de marché

RIS48
Risk Management / Gestion des risques

Mesure et gestion du risque de marché

Maîtriser le calcul de VaR et ses limites

Niveau : Expertise    Durée : 2 jours    Prix : 1980 € HT    De 1 à 8 participants

Intervenant : Damien Jacomy

Diplômé de l’Ensae, Damien est actuellement ingénieur chercheur chez EDF dans le domaine des risques de marché. Il a auparavant été responsable des modèles de risque de marché puis de contrepartie dans une banque d’investissements française et a travaillé en conseil interne en méthodologie statistique pour une banque de détail, principalement dans le domaine du scoring.

Damien Jacomy anime également les séminaires :

Fiche séminaire
  Prochaines sessions

  Objectifs de la formation
  • Comprendre la définition du risque de marché et les méthodes de mesure
  • Savoir calculer les VaR sur plusieurs positions
  • Maîtriser la mise en oeuvre d’un calcul de VaR, ses difficultés et ses limites
  Programme de la formation

Définition et contexte règlementaire

  • Les trois grands modèles de VaR
    • Linéaire
    • Monte Carlo
    • Historique

TP Excel : implémentation d’une VaR historique et Monte Carlo sur un portefeuille de deux actions

TP Excel : implémentation d’une VaR linéaire sur une option avec risque de véga

Le traitement de l’optionalité dans la VaR

TP Excel : implémentation d’une VaR Monte Carlo sur une option et sa couverture.
Quels sont les risques prépondérants ?

Panorama des facteurs de risque sur les différents marchés financiers

  • Validation d’un modèle de VaR
  • Stabilité Vs réactivité du modèle

TP Excel

- Implémentation d’un Backtesting

- Estimation / simulation des données de marché

- Panorama des problèmes des systèmes d’information

  à propos de l'intervenant

Damien Jacomy

Diplômé de l’Ensae, Damien est actuellement ingénieur chercheur chez EDF dans le domaine des risques de marché. Il a auparavant été responsable des modèles de risque de marché puis de contrepartie dans une banque d’investissements française et a travaillé en conseil interne en méthodologie statistique pour une banque de détail, principalement dans le domaine du scoring.

Damien Jacomy anime également les séminaires :